Si avvicina il closing dell’operazione che riorganizza il capitale di Save, l’operatore aeroportuale che gestisce Venezia, Treviso, Verona, Brescia e lo scalo belga di Charleroi: Ardian ed il gruppo Finint sono ormai pronti a finalizzare l’acquisizione. 

Dopo l’accordo di ottobre (vedi AVIONEWS) che ha sancito l’uscita degli investitori DWS ed InfraVia, l’assemblea degli obbligazionisti di Milione —la holding che controlla Save— ha dato il via libera alle modifiche contrattuali necessarie per permettere il passaggio di proprietà, neutralizzando gli effetti del cosiddetto “change of ownership”. 

Secondo quanto riferito da "MF-Milano Finanza", il piano include anche la sottoscrizione di un nuovo finanziamento con la Banca europea per gli investimenti (Bei) fino a 947 milioni di Euro, con una linea di credito aggiuntiva al vaglio: parte di questa provvista dovrebbe sostenere l’acquisizione, mentre il resto servirà a rifinanziare il debito della holding Milione. 

Ardian investirà tramite il suo sesto fondo flagship dedicato alle infrastrutture; la quota di Finint sarà veicolata attraverso il Marco Polo Fund, veicolo lussemburghese lanciato lo scorso anno per attrarre capitali internazionali, incluso il mercato americano. Il Marco Polo Fund, gestito dal team Finint composto da Monica Scarpa, Carlo Benatti e Matteo Ambroggio, aveva raccolto alla fine di dicembre circa 180 milioni da quattro investitori istituzionali. Alla galassia Finint —guidata dal presidente di Save, il banchiere Enrico Marchi— servono complessivamente circa 600 milioni per coprire il 50% dell’equity value del gruppo aeroportuale, stimato in 1,2 miliardi. Dopo il closing è previsto un periodo aggiuntivo di circa un anno per completare la raccolta di capitale; una parte dell’apporto finanziario arriverà anche da Sviluppo 87.